주식회사 이수화학이라고 표기합니다. 또한 영문으로는 ISU Chemical Co., Ltd라 표기합니다. 단, 약식으로 표기할 경우에는 (주)이수화학 또는 ISU Chemical Co., Ltd라고 표기합니다.
- 주 소 : 서울 서초구 사평대로 84(반포동)
- 전화번호 : 02-590-6600
- 홈페이지 : http://www.isuchemical.com
이수화학 주가는 50400원 이다.
이수화학 종목코드는 005950 코스피 상장사이다.
52주 고가 55,500원이며, 52주 저가는 13,100원이다.
이수화학은 2023년 들어 급등한 주가 모습을 보여주고 있기에 디딤돌을 다지는지가 중요하다. 불안한 심리가 많기 때문에 하락 비중이 높아 보인다. 가령 재급등을 하더라도 급락할 가능성도 있기에 조심할 가능성은 필요해 보인다.
이수화학와 그 종속기업(이하 '연결기업')은 석유화학제품의 제조 및 판매 등의 사업을 주목적으로 하는 석유화학사업부문과 주택, 공공건축물, 토목, 플랜트 등의 건설업을 영위하는 건설사업부문, 신약 및 희귀의약품, 바이오시밀러의 연구, 개발, 제조 및 판매 등의 사업을 영위하는 의약사업부문으로 구성되어 있습니다. 주요 거래처는 석유화학제품 등을 생산하는 글로벌 제조기업 등과 주택, 건축, 토목, 플랜트 등의 발주사등, 그리고 국내 대형병원, 해외 현지 제약회사, 해외 정부 등이 있으며 각 사업부문별 주요 제품과 매출비중은 다음과 같습니다.
| 석유화학사업부문 | LAB, NP, LAS 등 석유화학제품 제조 / 판매 스마트팜 사업 |
77.0 |
| 건설사업부문 | 아파트, 공공건축물, 오피스텔, 공동주택, 상가, 도로, 부지조성, 교량, 경전철, 플랜트설비등 건설 |
21.1 |
| 의약사업부문 | 바이오의약품 사업 | 1.9 |
(주1) 사업부문간 매출액 제외 기준입니다(연결기준).
| 구분 | 회사 | 주요 제품 |
| 석유화학사업부문 | ㈜이수화학 ISU Chemical Germany GmbH ㈜한가람포닉스 신장이수롱쿤농업개발유한공사 |
LAB, NP, LAS, TDM, IPA 등 석유화학제품 제조 / 판매 스마트팜 사업 |
| 건설사업부문 | 이수건설㈜ ISU-Brownstone LLC ISU-SAUDI E&C., Ltd. |
아파트, 공공건축물, 오피스텔, 공동주택, 상가, 도로, 부지조성, 교량, 경전철, 플랜트설비등 건설 |
| 의약사업부문 | ㈜이수앱지스 | 바이오의약품 사업 |
※ 차입관련 유동화SPC는 사업부문 구분에서 포함하지 아니하였습니다.
(1) 석유화학 사업부문
지배기업인 (주)이수화학은 1969년 1월 17일에 설립되어 주로 합성세제원료와 그 부산물의 제조, 가공 및 판매업을 주요 영업으로 하고 있으며, 당기말 현재 울산 및 온산에 공장을 두고 있습니다. 글로벌업체들과 장기계약 체결을 통한 안정적인 판매물량 확보 등을 바탕으로 2022년 매출액(사업부문간 매출액 제외 기준)은 전년동기 대비 약 28% 성장한 약 1조 6,993억원을 달성하였고, 연결기준 매출액의 약 77.0%를 차지하고 있습니다. 지속적인 제품개발 및 품질향상을 통한 고객만족 확대 등을 바탕으로 향후에도 사업경쟁력을 강화하고 글로벌 시장을 선도해 나갈 계획입니다.
(2) 건설사업부문
지배회사의 종속기업인 이수건설(주)은 1976년 9월 7일 설립되어 일반건설업, 주택건설업, 토목건축공사업, 사업설비업 등 다양한 분야에 진출, 사업다각화를 이루어 종합건설업 사업을 영위하고 있으며 아파트 브랜드 '브라운스톤'을 출시하여 운영하고 있습니다. 2022년 매출액(사업부문간 매출액 제외 기준)은 전년 동기 대비 약 34% 성장한 약 4,672억원을 달성하였고, 연결기준 매출액의 약 21.1%를 차지하고 있습니다.
(3) 의약사업부문
지배회사의 종속기업인 (주)이수앱지스는 2001년 3월 28일에 설립되어 현재 바이오의약품 제조업을 영위하고 있으며, 시판중인 바이오시밀러 의약품은 클로티냅, 애브서틴, 파바갈이 있습니다. 2022년 매출액(사업부문간 매출액 제외 기준)은 전년 동기 대비 약 47% 성장한 412억원을 달성하였고, 연결기준 매출액의 약 1.9%를 차지하고 있습니다. 현재 시판 중인 제품 외 개발중인 다양한 파이프라인을 통해 추가 성장 기반을 마련할 계획입니다.
이수화학 2022년 매출액
| 구분 | 회사 | 주요 제품 |
| 석유화학사업부문 | ㈜이수화학 ISU Chemical Germany GmbH ㈜한가람포닉스 신장이수롱쿤농업개발유한공사 |
LAB, NP, LAS, TDM, IPA 등 석유화학제품 제조 / 판매 스마트팜 사업 |
| 건설사업부문 | 이수건설㈜ ISU-Brownstone LLC ISU-SAUDI E&C., Ltd. |
아파트, 공공건축물, 오피스텔, 공동주택, 상가, 도로, 부지조성, 교량, 경전철, 플랜트설비등 건설 |
| 의약사업부문 | ㈜이수앱지스 | 바이오의약품 사업 |
※ 차입관련 유동화SPC는 사업부문 구분에서 제외하였습니다.
1. 석유화학사업부문
(1) 스마트팜 사업
이수화학는 신성장동력 확보의 일환으로 중국 신장성에 스마트팜 설계, 시공, 생산, 유통의 전 밸류체인 구축을 위한 사업을 시작했고, 2018년 4월 중국 현지업체와 조인트벤처 설립계약을 했습니다. 2018년 8월 중국정부의 부지사용 승인을 받아 11월 5ha 부지에 스마트팜 온실을 착공했고, 2019년 10월 준공해 토마토, 파프리카 등 과채류 생산 및 판매를 시작했습니다. 2021년 3월 Global 및 중국 G.A.P 인증을 취득하였으며, 스마트팜 운영 부문의 우수성을 인정받아 중국 정부로부터 10억원 이상의 지원금을 수령했습니다. 국내에는 2021년 1월 경상북도 의성군이 시행하는 '청년농업인 스마트팜 조성단지 민간 위탁 운영사업'의 위탁 업체로 선정되어, 2.5ha 규모의 스마트팜 시설 운영을 비롯한 관련 사업을 수행하였습니다.
2022년 11월 중국 신장성 온실에 대해, 연구개발 및 우수 기술에 대한 성과를 인정받아 고신기술기업에 선정되었습니다. 그리고 12월에는 KOAT(한국농업기술진흥원)에서 발주한 '스마트팜 패키지 수출 활성화'사업에 선정되어, 한국 기업으로서는 최초로 호주에 스마트팜을 구축하고 자동화 자재를 수출하는 계약을 체결하였습니다.
(2) Special LAB/BAB 및 고부가 수첨제품
이수화학는 기존LAB/BAB/NP 대비 높은 수익성을 가진 제품의 상업화를 계획하고 있습니다. 특수 계면활성제의 원료인Special Alkylate와PCM의 원료인Special Normal Paraffin 등입니다.
(3) 전고체 배터리 핵심원료인 황화리튬
이수화학는 전고체 배터리에 사용되는 황화물계 고체전해질의 원료인 황화리튬(Li2S)의 시제품 생산을 위한 연산 20톤 규모의 데모 설비(Demo Plant) 구축을 2021년 4분기에 개시하였으며, 2022년 11월에 생산 설비를 준공하였습니다. 황화리튬에 대한 선제적 수요 확보를 위해 2022년 4월 에코프로비엠, 6월 美 Solid Power 및 8월에 희성촉매와의 업무협약 (MOU)을 체결하였으며, 잠재 고객들에 대한 시제품 공급을 현재 준비 중입니다.
2. 건설사업부문
(1) 신규사업 분야 및 진출 목적
주택사업 중심의 구조에서 토목, 플랜트, 해외공사를 통한 사업다각화를 추진하여 각기술별 실적 확보로 여러 공사의 입찰참여를 확대하고 수익을 창출하고 있습니다.
(2) 시장의 주요 특성 및 규모
건설업의 경우 경기 선행지표의 영향을 많이 받는 산업군에 속하여 정부의 부동산 대책 및 정책 기조에 영향을 받습니다. 장기화된 건설경기 불황이 최근에 들어 다소 회복되는 분위기이나 여전히 불확실성이 많이 존재하고 있어 국내 건설 경기 전체적인 공급물량의 조절이 거시적인 차원에서 예측되어야 하는 산업입니다.
(3) 신규사업과 관련된 투자 및 예상 자금소요액, 투자자금 조달원천
관공서 및 해외공사의 경우 선수금 수령을 우선으로 하여 착공하는 사업을 진행하므로 별도의 투자자금은 미미하며, 주택사업 및 민간도급의 경우 신규사업 추진시 투입되는 자금소요액을 최소화 하기 위해 사업성 분석을 여러단계에 걸쳐 검증하고 있으며 투자자금 필요시 해당 프로젝트의 수익성을 통한 외부 차입을 통해 자금을 조달할예정입니다.
3. 의약사업부문
공시서류제출일 현재 추진 중인 바이오의약품 개발 사업 외에 새로운 분야의 사업으로 희귀 난치 의약품을 도입하여 판매하는 사업을 진행하고 있습니다. 이수화학의 첫 번째 도입 품목은 요소회로 대사이상증 치료제 페부레인으로 2015년 국내 식약처의 허가를 취득하여, 2016년부터 매출이 발생하고 있습니다. 두 번째 도입 품목은 윌슨병 치료제 트리엔탑으로2018년 도입하여 판매하기 시작했습니다. 윌슨병은 구리대사의 이상으로 간, 뇌 등의 장기에 구리가 과도하게 축적되는 유전성 희귀질환이며 트리엔탑은 2005년 한국 식약처로부터 승인받은 윌슨병 치료제 사이프린의 복제약입니다. 최근 사이프린의 국내 공급이 불안정해짐에 따라 이수화학는 윌슨병 환자들에게 치료제 선택권을 확대하고 안정적 치료를 위해 트리엔탑의 국내 도입을 결정했습니다.
또한, 이수화학는 글로벌 기업들과 경쟁하기 위하여 주력 사업군인 암 및 난치성 질환 치료제 부문 강화를 위하여 새로운 치료제 개발을 계속적으로 검토하고 있습니다. 이는 자체 발굴한 타깃을 개발하는 방법, 외부에서 발굴한 타깃을 들여와 개발하는 방법 등 다양한 방향에서 검토되고 있습니다. 이수화학는 세계적인 암 및 난치성 질환 치료제 대표기업으로 자리매김하기 위해 해당 분야의 사업을 집중 강화할 것입니다.
최근댓글